如果你有定期存款或證券，你就能獲得3000萬透支額度

2026-01-10

在當前經濟環境下，中小企業面臨著資金周轉的嚴峻挑戰。根據香港金融管理局最新數據，超過40%的中小企業曾因現金流短缺而錯失業務機會。中銀香港推出的「財富組合融資」透支授信服務，正為此困境提供創新解決方案——允許企業將定期存款、證券等資產轉化為備用流動資金，最高可獲3,000萬港元循環額度，年利率僅P+1%。本文將深入剖析此服務的運作機制，並透過真實案例展示如何透過資產抵押與應收賬貸款，有效化解資金周轉危機。

I. 中小企業網貸周轉需求概述

1.1 資金周轉對中小企業的重要性

資金周轉能力直接決定中小企業的生存與發展。健康的現金流不僅能確保日常營運支出（如薪資、租金、供應商款項）如期支付，更是企業把握市場擴張、設備升級或突發商機的關鍵。許多具潛力的中小企業因短期流動性不足而被迫放棄訂單或延遲投資，最終導致競爭力下滑。相較於大型企業，中小企業更依賴即時可動用的資金儲備，因其融資管道有限且信用評級門檻較高。

1.2 常見資金周轉困境與挑戰

中小企業普遍面臨三大資金痛點：首先，應收賬款週期過長，客戶延遲付款導致營運資金凍結；其次，固定資產佔比過高（如廠房、設備），變現能力差；第三，傳統貸款審核嚴格，需提供擔保或詳盡財務報表，且撥款速度慢。中銀香港的市場調研顯示，近60%受訪企業主曾因抵押品不足或文件繁瑣而放棄銀行貸款申請。這些結構性問題使得企業在經濟波動時期更顯脆弱。

II. 透支服務：靈活運用資產獲取流動資金

2.1 「財富組合融資」透支授信服務核心功能

此服務突破傳統融資框架，允許企業將「靜態資產」轉化為「動態信用額度」。其核心在於以抵押資產價值為基礎，提供循環透支權限，且未動用額度不計息。申請時無需提交入息證明，可透過分行、手機銀行或RM Chat快速辦理，大幅降低行政成本。最關鍵的是，該服務不設還款期限與最低還款額，企業可根據現金流狀況自由調度資金，避免因固定還款壓力加劇財務負擔。

2.2 抵押資產類型與作押比率分析

抵押品的多元性與成數直接影響可融資規模。港元定期存款作押比率達100%（即每100萬港元定存可全額轉換為透支額度），美元定存為95%，人民幣定存為90%，其他外幣定存最高80%。證券類資產中，債券成數最高達95%，股票（限認可名單內）為60%，基金則為70%。需注意，作押比率會隨市場波動調整，例如當抵押股票市值下跌時，可用透支額度將同步縮減，可能觸發補繳要求。

2.3 利率優勢與額度調整機制

相較於信用網貸平均P+3%至P+5%的利率，此服務提供P+1%的特優年利率，顯著降低財務成本。額度計算以「每日資產市值×作押比率」為基準，上限3,000萬港元。例如，若企業抵押800萬港元股票（60%成數）與200萬港元美債（85%成數），初始額度為（800萬×60%）+（200萬×85%）= 770萬港元。當美債市值升至250萬港元時，額度自動調升至（800萬×60%）+（250萬×85%）= 812.5萬港元，無需重新申請。

III. 成功網貸案例與實務建議

3.1 透支服務用於教育支出的個案研究

陳女士的網貸案例極具代表性。她將1,000萬港元定存（100%成數）、800萬港元股票（60%成數）及600萬港元基金（70%成數）組合抵押，獲得1,900萬港元透支額度，用於支付子女海外留學費用。關鍵優勢在於：既保留資產所有權（繼續享有定存利息與基金潛在收益），又免於提前解約損失。當股票市值下跌至400萬港元時，系統自動警示超額50萬港元，陳女士透過存入現金補足差額，避免適用懲罰性利率。此案例凸顯「動態監控抵押品價值」的重要性。

3.2 應收賬貸款加速現金流的最佳實踐

對於B2B業務為主的中小企業，中銀香港的網貸能將「未到期發票」轉為即時營運資金。例如，某電子零件供應商持有客戶開立的300萬港元90天期發票，透過應收賬融資可提前取得發票金額80%（即240萬港元），利率僅較最優惠利率高1.5%。此舉縮短現金轉換週期至T+3工作日，使企業能及時採購原材料承接新訂單。實務上建議優先融資信用評級高的買方發票，以降低銀行風險貼水，爭取更高融資成數。

IV.早晨信貸的網貸貸款方案

早晨信貸的中小企業網貸方案專為滿足中小企業多元化的資金需求而設計，提供靈活且具競爭力的融資選擇。該方案允許企業以器材、設備等有形資產作為抵押品，或透過政府及銀行擔保計劃取得資金支持，最高貸款額度可達1,800萬港元，還款期限最長7年，有效緩解企業營運資金壓力。相較於傳統銀行貸款，早晨信貸的審批流程更為高效彈性，無需繁瑣文件往來，企業可根據自身現金流狀況選擇合適的還款週期。

申請程序方面，企業可透過早晨信貸的線上平台直接提交申請，全程數位化操作免除傳統紙本作業的時效限制。對於急需資金周轉的企業，此方案提供「AI即時批核」服務，大幅縮短審核時間至最短20分鐘內完成，確保資金能快速到位以應付緊急營運需求。值得注意的是，該方案不強制要求查閱TU信貸報告，即使企業曾有財務重整紀錄或信用評分未達傳統銀行標準，仍保有獲批機會，此特性特別適合處於業務轉型期或信用修復階段的企業主。

在費用結構上，早晨信貸強調透明度，承諾不收取任何申請手續費或隱藏成本，企業可精準預算融資總成本。若提前清還貸款，亦不會產生額外罰息，賦予企業更大的財務調度彈性。此外，針對特定行業如醫療機構、零售業等，早晨信貸專業團隊會根據企業實際營收模式與資產狀況，量身定制差異化還款方案，例如配合季節性現金流設計遞增式還款計劃，或提供設備融資與營運資金貸款的組合方案。

對於正在尋求債務整合的中小企業，早晨信貸同步提供「網貸」服務，協助企業將多筆高利率負債整合為單一低息貸款，透過延長還款期與降低月供金額，改善整體財務結構。此項服務尤其適合需同時處理應付帳款與設備採購雙重壓力的製造業或貿易公司，能有效避免「債冚債」的惡性循環。整體而言，早晨信貸的中小企貸款方案以「高額度、長年期、快審批」三大優勢，成為傳統銀行融資管道外的實務型替代方案。

結語

「財富組合融資」透支授信服務與應收賬貸款，為中小企業提供網貸「資產活化」與「現金流提速」的雙軌解方。無論是應對突發支出或擴張需求，善用既有資產的融資潛力，遠比被迫賤賣資產或高息借貸更符合長期利益。建議企業主定期檢視資產組合流動性，並與專業金融顧問研擬定制化周轉策略，以確保在瞬息萬變的市場中立於不敗之地。